怎么买股票新手入门网下投资者应当承诺其获配股票数量的 10%（向上取整计算）限售期限为自发行人首次公开发行并上市之日起 6个月股票简称：昊创瑞通股票代码：301668 北京昊创瑞通电气筑筑股份有限公司 Beijing HCRT Electrical Equipments Co.,Ltd. （北京市丰台区南三环西途 16号 3号楼 609） 初次公然垦行股票并正在创业板上市 之 上市告示书 保荐人（主承销商） 中邦（上海）自正在商业试验区世纪大道 1198号 28层

　　北京昊创瑞通电气筑筑股份有限公司（以下简称“昊创瑞通”、“本公司”、“公司”或“发行人”）股票将于 2025年 9月 26日正在深圳证券来往所创业板商场上市。创业板公司具有功绩担心闲、谋划危机高、退市危机大等特性，投资者面对较大的商场危机。投资者应充明明晰创业板商场的投资危机及本公司所披露的危机身分，留心做出投资裁夺。

　　本公司指示投资者应充明明晰股票商场危机及本公司披露的危机身分，正在新股上市初期切忌盲目跟风“炒新”，应该留心决定、理性投资。

　　如无迥殊分析，本上市告示书所运用的简称或名词的释义与《北京昊创瑞通电气筑筑股份有限公司初次公然垦行股票并正在创业板上市招股仿单》（以下简称“招股仿单”）中的沟通。

　　本上市告示书中若显露总数与各分项数值之和尾数不符的情形，均为四舍五入源由变成。

　　本公司及整个董事、监事、高级束缚职员保障上市告示书确凿凿性、确切性、无缺性，许可上市告示书不存正在失实记录、误导性陈述或者宏大脱漏，并依法负责法令职守。

　　深圳证券来往所、相闭政府结构对本公司股票上市及相闭事项的私睹，均不声明对本公司的任何保障。

　　本公司指示广漠投资者不苛阅读刊载于巨潮资讯网（）、中证网（）、中邦证券网（）、证券时报网（）、证券日报网（）、经济参考网（）、中邦金融讯息网（）、中邦日报网（的本公司招股仿单“危机身分”章节的实质，当心危机，留心决定，理性投资。

　　本公司指示广漠投资者当心，凡本上市告示书未涉及的相闭实质，请投资者查阅本公司招股仿单全文。

　　本公司指示广漠投资者当心初次公然垦行股票（以下简称“新股”）上市初期的投资危机，广漠投资者应充明明晰危机、理性参加新股来往。的确而言，本公司新股上市初期的危机蕴涵但不限于以下几种：

　　创业板股票竞价来往扶植较宽的涨跌幅局部，初次公然垦行并正在创业板上市的股票，上市后的前 5个来往日不设涨跌幅局部，其后涨跌幅局部为 20%，公司股票上市初期存正在来往代价大幅动摇的危机。投资者正在参加来往前，应该不苛阅读相闭法令准则和来往所营业端正等闭连规则，对其他也许存正在的危机身分也应该有所明晰和职掌，并确信自己已做好足够的危机评估与财政摆设，避免因盲目炒作蒙受难以担当的吃亏。

　　本次发行代价为 21.00元/股，投资者应该闭心创业板股票来往也许触发的很是动摇和吃紧很是动摇情状，知悉吃紧很是动摇情状也许存正在非理性炒态度险并导致停牌核查，留心参加闭连股票来往。投资者应该充足闭必定价商场化包含的危机身分，实在普及危机认识，加强价钱投资理念，避免盲目炒作。

　　本次发行后，公司总股本为 11,000.00万股，此中无穷售条目的通畅股数目为 23,048,066股，占本次发行后总股本的比例为 20.95%。公司上市初期通畅股数目较少，存正在滚动性亏折的危机。

　　本次发行代价为 21.00元/股，不高出剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权均匀数以及剔除最高报价后通过公然召募格式设立的证券投资基金、寰宇社会保证基金、基础养老保障基金、企业年金基金和职业年金基金、适宜《保障资金应用束缚想法》等规则的保障资金和及格境外投资者资金报价中位数、加权均匀数孰低值。

　　按照《邦民经济行业分类》（GB/T 4754-2017）及《中邦上市公司协会上市公司行业统计分类指引》（2023年），发行人所属行业为“电气机器和对象创制业（C38）”。截至 2025年 9月 5日（T-4日），中证指数有限公司宣告的行业近来一个月静态均匀市盈率为 22.81倍。

　　注 2：2024年扣非前/后 EPS=2024年扣除非通常性损益前/后归母净利润/T-4日总股本； 注 3：静态市盈率均值准备剔除了负值（金冠股份）和极值（双杰电气）。

　　本次发行代价 21.00元/股对应的发行人 2024年扣除非通常性损益前后孰低的归母净利润摊薄后市盈率为 21.02倍，低于中证指数有限公司 2025年 9月 5日（T-4日）宣告的行业近来一个月静态均匀市盈率 22.81倍；低于可比上市公司 2024年扣除非通常性损益前后孰低的归母净利润的均匀静态市盈率 22.70倍，但仍存正在他日发行人股价下跌给投资者带来吃亏的危机。发行人和保荐人（主承销商）提请投资者闭心投资危机，留心研判发行订价的合理性，理性做出投资决定。

　　投资者应该充足闭必定价商场化包含的危机身分，晓得股票上市后也许跌破发行价，实在普及危机认识，加强价钱投资理念，避免盲目炒作，囚禁机构、发行人和保荐人（主承销商）均无法保障股票上市后不会跌破发行代价。

　　创业板股票上市首日即可行动融资融券标的，有也许会爆发肯定的代价动摇危机、商场危机、保障金追加危机和滚动性危机。代价动摇危机是指，融资融券会加剧标的股票的代价动摇；商场危机是指，投资者正在将股票行动担保品举办融资时，不但须要负责原有的股票代价转化带来的危机，另需负责新投资股票代价转化带来的危机，并支拨相应的利钱；保障金追加危机是指，投资者正在来往流程中须要全程监控担保比率秤谌，以保障其不低于融资融券请求的保护保障金比例；滚动性危机是指，标的股票产生强烈代价动摇时，融资购券或卖券还款、融券卖出或买券还券也许会受阻，爆发较大的滚动性危机。

　　本次公然垦行召募资金到位后，公司的净资产范畴将有较大幅度的普及。但因为召募资金投资项目存正在肯定的树立期，爆发效益须要肯定的时刻和流程，正在上述光阴内，股东回报仍重要通过现有营业实行。正在公司股本及统统者权力因本次公然垦行股票而填充的情形下，公司的每股收益和加权均匀净资产收益率等目标也许正在短期内显露肯定幅度的降落。本次发行存正在因博得召募资金导致净资产范畴大幅度填充对发行人的坐褥谋划形式、谋划束缚和危机限度才具、财政境况、盈余秤谌及股东长久便宜爆发紧急影响的危机。

　　本公司迥殊提请投资者当心，正在做出投资决定之前，务必提防阅读本公司招股仿单“第三节 危机身分”章节的十足实质，并应迥殊闭心下列危机身分（下文所述“申报期内”的确是指 2022年度、2023年度及 2024年度）： （一）客户召集度较高危机

　　申报期内，公司重要从事智能配电筑筑的研发、坐褥和发卖，重要产物蕴涵智能环网柜、智能柱上开闭和箱式变电站等，产物重要运用于配电网界限。因下逛行业的角逐体例和商场召集度等身分的影响，公司对邦度电网部下企业的发卖收入分手为 49,778.57万元、61,852.10万元和 67,108.73万元，占公司开业收入的比例分手为 88.92%、91.99%和 77.38%，客户召集度较高，公司正在短期内仍难以避免上述情状。即使他日邦度电网的投资方案、招标情形或谋划境况产生宏大倒霉转化，或者公司因产物的技巧职能或产物德地未能一连知足邦度电网的需求，将导致公司对邦度电网部下企业的发卖降落。申报期内，公司对邦度电网部下企业的发卖毛利分手为 13,548.04万元、17,441.38万元和 19,247.35万元，占公司毛利总额的比例分手为 93.99%、93.98%和 86.47%，如公司与邦度电网部下企业十足截止互助，则公司发卖毛利将大幅降落，并面对赔本的危机，将会对公司经开业绩变成倒霉影响。

　　申报期内，公司开业收入分手为 55,979.89万元、67,236.55万元和 86,725.23万元，净利润分手为 6,876.07万元、8,740.74万元和 11,128.52万元，复合延长率分手为 24.47%和 27.22%，延长速率较疾，且高于我邦配电网已毕投资金额延长速率较众。目前公司闭连产物商场召集度较低，行业内缺乏具有垄断身分或高商场占据率的企业，角逐较为激烈，存正在肯定的可取代性。即使他日公司不行通过产物技巧立异一连知足下旅客户的需求，或者公司产能扩张不行知足客户订单需求，亦或者下旅客户商场需求放缓或降落，或者公司不行一连仍旧或普及正在商场、技巧、产物德地、品牌和本钱等方面的上风，将导致公司功绩增速放缓或功绩下滑。

　　申报期内，公司曾因供应商零部件存正在瑕疵、对客户实质需求领略存正在差错、运输流程中存正在操作失当等身分发坐褥品德地题目，所涉及的收入金额分手为229.74万元、182.34万元和520.09万元，占公司同期开业收入的比例分手为0.41%、0.27%和 0.60%，同时因产物德地题目被邦网北京市电力公司和邦网浙江省电力有限公司正在一面品种产物中暂停中标资历 6个月，被广东电网有限职守公司扣1.5分，被邦网辽宁省电力有限公司不足格累计积分积 1分。申报期内公司存正在的闭连产物德地题目重要系偶发性题目，前述惩处步伐属于邦度电网或南方电网常日供应商束缚步伐，因产物德地题目被下旅客户惩处属于行业普通情形，且公司正在受随处罚后仍与闭连客户仍旧精良的互助相闭，对公司申报期内谋划情形的影响较小。

　　跟着公司谋划范畴的不时推广，对产物德地的限度才具请求也渐渐普及，即使公司不行一连有用地施行闭连产物德地限度轨制和步伐，因原原料采购把控不厉、对客户实质需求领略存正在差错、坐褥束缚失当或产物德地查验疏忽等身分导致公司显露产物德地题目，也许会导致公司与下旅客户爆发胶葛。另外，公司重要客户为邦度电网部下企业和南方电网部下企业，按照闭连客户束缚规则，即使公司存正在产物德地题目，将被不足格累计积分或扣分，并也许被暂停中标资历或不经受投标；同时，即使他日邦度电网和南方电网对供应商产物德地的束缚策略转化导致对供应商采纳尤其庄重的束缚步伐，公司即使发坐褥品德地题目也许受到尤其庄重的惩处，将影响公司的营业谋划和品牌声誉，进而对公司经开业绩爆发倒霉影响。

　　申报期内，公司客户以邦度电网部下企业为主，因为邦度电网部下企业处于资产链强势身分，以是相闭信用策略的商定以邦度电网部下企业闭连招标文献或合同商定的信用策略为准，发行人经常无法修正。跟着公司谋划范畴的不时推广，公司应收账款仍也许仍旧较高的秤谌。申报期各期末，公司应收账款坏账盘算金额分手为 1,028.09万元、1,336.74万元和 1,390.78万元，信用减值吃亏分手为-357.76万元、-370.47万元和-100.43万元，应收账款的接纳情形对公司净利润存正在肯定影响。即使他日邦外里宏观经济形式、行业发达前景、下旅客户谋划或财政情形产生宏大倒霉转化，将也许导致公司无法准时、足额收回应收账款，将对公司资金周转和经开业绩带来倒霉影响。

　　申报期内，公司归纳毛利率分手为 25.75%、27.60%和 25.67%，2024年度毛利率有所下滑。发行人重要产物为智能环网柜、智能柱上开闭和箱式变电站等，分别产物的毛利率存正在肯定不同，此中申报期内智能环网柜毛利率分手为25.68%、29.91%和 23.09%，智能柱上开闭毛利率分手为 34.36%、33.22%和 36.12%，箱式变电站毛利率分手为 12.73%、18.76%和 15.23%。公司产物毛利率重要受下逛商场需求、行业角逐水准、产物发卖代价、产物组织、原原料采购代价、人工本钱等众个身分的影响，即使他日前述身分产生倒霉转化，而公司未能采纳有用的应对步伐，将导致公司毛利率降落，进而影响公司的经开业绩。

　　电力资产是我邦紧急的本原性资产之一，资产发达依托于我邦社会经济发达带来的用电需求，也受到我邦能源投资策略计议的影响。公司智能配电产物是电力资产中配电网树立改制的紧急配套产物，商场需乞降行业发达与我邦电网投资范畴的发达精细闭连。2023年度我邦电网已毕投资金额为 5,277亿元，此中已毕邦电网已毕投资金额复合延长率为 2.79%，配电网已毕投资金额复合延长率为4.28%，但分别年度存正在肯定的动摇，总体暴露动摇上涨的趋向。假定以 2024年公司开业收入为基数，因电网投资范畴动摇导致公司开业收入降落 10%，以 2022年至 2024年公司均匀发卖净利率准备，则公司净利润将降落 1,211.92万元。以是，即使他日因邦外里宏观经济境况恶化、电网投资更加是对配电网的投资策略和范畴产生倒霉转化，同时公司未能有用开采其他商场界限，则公司产物的商场需求也许会下滑，进而对公司经开业绩爆发倒霉影响。

　　公司坐褥所需的重要原原料为电气组件、金属件和电子元器件等，申报期内公司直接原料本钱占主开业务本钱的比例高出 80%，是公司主开业务本钱的重要构成一面，以是重要原原料代价的动摇直接影响公司的毛利率和利润秤谌，即使他日重要原原料代价上涨，将导致公司毛利率和利润秤谌下滑。

　　申报期内，假定其他条目稳定，直接原料代价更改对公司主开业务毛利率的影响如下：

　　按照公司召募资金运用方案，本次召募资金投资项目筑成后，公司资产范畴将大幅填充，导致公司每年闭连折旧摊销用度也填充，召募资金投资项目发端树立的他日 5年内，公司将分手新增折旧、摊销用度 0万元、287.70万元、2,514.56万元、2,514.56万元和 2,514.56万元。即使召募资金投资项目不行较疾爆发效益以补充新增固定资产投资带来的折旧摊销用度，则募投项方针投资树立将正在肯定水准上影响公司净利润和净资产收益率。

　　本上市告示书是按照《中华群众共和邦公执法》（以下简称“《公执法》”）、《中华群众共和邦证券法》（以下简称“《证券法》”）、《初次公然垦行股票注册束缚想法》和《深圳证券来往所创业板股票上市端正（2025年修订）》等相闭法令、准则的规则，并根据《深圳证券来往所发行与承销营业指引第 1号——股票上市告示书实质与形式（2025年修订）》编制而成，旨正在向投资者供给相闭本公司初次公然垦行股票并正在创业板上市的基础情形。

　　公司初次公然垦行股票仍旧中邦证券监视束缚委员会“证监许可〔 2025〕1516号”文容许注册，实质如下：

　　二、你公司本次发行股票应庄重根据报送深圳证券来往所的招股仿单和发行承销计划施行。

　　四、自容许注册之日起至本次股票发行已矣前，你公司如产生宏大事项，应实时申报深圳证券来往所并按相闭规则解决。”

　　经深圳证券来往所《闭于北京昊创瑞通电气筑筑股份有限公司群众币日常股股票正在创业板上市的通告》（深证上 2025〕1047号）容许，本公司发行的群众币日常股股票正在深圳证券来往所创业板上市，证券简称为“昊创瑞通”，证券代码为“301668”。

　　本公司初次公然垦行股票中的 23,048,066股群众币日常股股票自 2025年 9月 26日起可正在深圳证券来往所上市来往，其余股票的可上市来往时刻根据相闭法令准则规章、深圳证券来往所营业端正及公司闭连股东的许可施行。

　　6、本次公然垦行的股票数目：27,900,000股（本次发行十足为新股，无老股让与）

　　8、本次上市的有通畅局部或者限售摆设的股票数目：86,951,934股 9、参加策略配售的投资者正在本次公然垦行中取得配售的股票数目和限售摆设：

　　本次发行的策略配售由其他参加策略配售的投资者构成。按照最终确定的发行代价，参加策略配售的投资者最终获配数目为 3,571,427股，占本次发行数目的 12.80%。参加策略配售的投资者获配股票的限售期为 12个月，限售期自本次公然垦行的股票正在深交所上市之日起发端准备。限售期届满后，参加策略配售的投资者对获配股份的减持实用中邦证监会和深交所闭于股份减持的相闭规则。

　　10、发行前股东所持股份的通畅局部及克日：详睹本上市告示书“第八节 紧急许可事项”之“一、闭连许可事项”之“（一）本次发行前股东所持股份的限售摆设、自发锁定股份、耽误锁定克日以及股东持股及减持意向等许可”。

　　11、发行前股东对所持股份自发限售的许可：详睹本上市告示书“第八节 紧急许可事项”之“一、闭连许可事项”之“（一）本次发行前股东所持股份的限售摆设、自发锁定股份、耽误锁定克日以及股东持股及减持意向等许可”。

　　本次发行采用向参加策略配售的投资者定向配售（以下简称“策略配售”）、网下向适宜条目的网下投资者询价配售（以下简称“网下发行”）和网上向持有深圳商场非限售 A股股份和非限售存托凭证市值的社会大众投资者订价发行（以下简称“网上发行”）相连接的格式举办。

　　本次发行的股票中，网上发行的股票无通畅局部及限售期摆设，自本次公然垦行的股票正在深交所上市之日起即可通畅。网下发行一面采用比例限售格式，网下投资者应该许可其获配股票数目的 10%（向上取整准备）限售克日为自愿行人初次公然垦行并上市之日起 6个月。即每个配售对象获配的股票中，90%的股份无穷售期，自本次发行股票正在深交所上市来往之日起即可通畅；10%的股份限售期为 6个月，限售期自本次发行股票正在深交所上市来往之日起发端准备，其对应的股票数目为 1,280,507股，约占网下发行总量的 10.03%，约占本次发行总量的4.59%。

　　15、上市保荐人：长江证券承销保荐有限公司（以下简称“长江保荐”、“保荐人”、“保荐人（主承销商）”）

　　三、发行人申请初次公然垦行并上市时遴选的的确上市准绳及公然垦行后抵达所选定的上市准绳情形及其分析

　　公司本次上市遴选的上市准绳为《深圳证券来往所创业板股票上市端正（2025年修订）》第 2.1.2条第（一）项，即“近来两年净利润均为正，累计净利润不低于 1亿元，且近来一年净利润不低于 6000万元”。

　　按照天健司帐师工作所（非常日常联合）出具的《审计申报》（天健审【2025】8-18号），公司 2023年度和 2024年度经审计归属于母公司统统者的净利润分手为 8,740.74万元和 11,128.52万元，扣除非通常性损益后归属于母公司统统者的净利润分手为 8,832.49万元和 10,989.96万元。净利润以扣除非通常性损益前后的孰低者为准准备，公司 2023年度和 2024年度的净利润均为正，累计净利润不低于 1亿元，且近来一年净利润不低于 6000万元，适宜上述准绳。

　　Beijing HCRT Electrical Equipments Co.,Ltd.

　　凡是项目：机器电气筑筑发卖；输配电及限度筑筑创制；机器电 气筑筑创制；智能输配电及限度筑筑发卖；电子产物发卖；机器 筑筑发卖；电工仪器仪外发卖；电线、电缆谋划；橡胶成品销 售；包装原料及成品发卖；通信筑筑发卖；准备机软硬件及辅助 筑筑批发；软件开垦；技巧任职、技巧开垦、技巧接洽、技巧交 流、技巧让与、技巧扩充；软件发卖；货品进出口；技巧进出 口；进出口署理；租赁任职（不含许可类租赁任职）；计量技巧 任职；物联网筑筑创制；物联网筑筑发卖；集成电途创制；集成 电途发卖。（除依法须经答应的项目外，凭开业执照依法自立开 展谋划行动）许可项目：输电、供电、受电电力措施的装配、维 修和试验。（依法须经答应的项目，经闭连部分答应后方可展开 谋划行动，的确谋划项目以闭连部分答应文献大概可证件为准） （不得从事邦度和本市资产策略禁止和局部类项方针谋划活 动。）

　　重要从事智能配电筑筑的研发、坐褥和发卖，重要产物蕴涵智能 环网柜、智能柱上开闭和箱式变电站等

　　按照《邦民经济行业分类》（GB/T 4754-2017）及《中邦上市公 司协会上市公司行业统计分类指引》（2023年），公司所属行业 为“C38 电气机器和对象创制业”

　　二、发行人董事、监事、高级束缚职员及其持有公司股票和债券情形 截至本上市告示书签订日，公司未有发行正在外的债券。本次发行前，发行人董事、监事、高级束缚职员及其持有发行人的股票情形如下：

　　本次发行前，段友涛直接持有发行人 38.00%的股份，并通过腾达盈科间接限度发行人 4.87%的股份，张聪慧直接持有发行人 32.16%的股份，二人合计限度公司 75.03%的股份，二人系佳偶相闭，同时段友涛承担公司董事长兼总司理，张聪慧承担公司董事兼副总司理，以是发行人控股股东、实质限度人工段友涛和张聪慧佳偶。

　　段友涛先生，1976年生，中邦邦籍，无境外万世居留权，身份证号码为5******，本科学历。2000年 7月至 2002年 7月任北京科力恒电力技巧有限公司发卖司理；2002年 7月至 2003年 6月任北京金天科创电气筑筑有限公司发卖副总；2003年 6月至 2007年 2月任北京金天正方科技发达有限公司发卖副总；2007年 2月至 2020年 11月任昊创有限施行董事兼司理；2020年 11月至今任昊创瑞通董事长兼总司理。

　　张聪慧姑娘，1979年生，中邦邦籍，无境外万世居留权，身份证号码为9******，本科学历。2000年 7月至 2002年 7月任北京科力恒电力技巧有限公司商场助理；2002年 8月至 2004年 2月任北京金天科创电气筑筑有限公司商场助理；2004年 3月至 2006年 1月就读于北京交通大学；2006年 7月至 2007年 2月任合肥新方舟广告有限职守公司北京广告分公司司帐；2007年 2月至 2020年 11月任昊创有限监事；2020年 11月至今任昊创瑞通董事兼副总司理。

　　（二）本次发行后上市前与控股股东、实质限度人的股权组织限度相闭图 本次发行后上市前，发行人与控股股东、实质限度人的股权组织限度相闭图如下：

　　四、本次公然垦行申报前仍旧订定或施行的员工持股方案或股权胀励方案及闭连摆设

　　公司为充足调动中心员工的踊跃性，普及公司凝固力，支柱公司长远可一连发达，正在充足保证股东便宜的条件下，根据收益与孝敬对等的规定，按照《公执法》等相闭法令准则以及《北京昊创瑞通电气筑筑股份有限公司章程》的规则，通过腾达盈科施行了股权胀励。

　　本次公然垦行申报前，除发行人设立的腾达盈科行动员工持股平台外，发行人不存正在其他仍旧订定或施行的员工持股方案或股权胀励方案及闭连摆设，亦不存正在上市后的行权摆设。本次发行前，腾达盈科直接持有发行人 400.00万股股份，持股比例为 4.87%，其基础情形如下：

　　北京市丰台区南四环西途 188号十六区 19号楼 9层 101内 2877号

　　技巧开垦；技巧接洽；技巧换取；技巧让与；技巧扩充；技巧任职； 软件开垦；本原软件任职；运用软件任职；准备机编制任职；软件 任职。（商场主体依法自立遴选谋划项目，展开谋划行动；依法须经 答应的项目，经闭连部分答应后依答应的实质展开谋划行动；不得 从事邦度和本市资产策略禁止和局部类项方针谋划行动。）

　　公司员工持股平台锁按期为上市之日起 36个月。腾达盈科已出具闭于股份的锁定许可，的确情形详睹本上市告示书之“第八节 紧急许可事项”之“一、闭连许可事项”之“（一）本次发行前股东所持股份的限售摆设、自发锁定股份、耽误锁定克日以及股东持股及减持意向等许可”。

　　本次发行已矣后上市前，公司共有股东 29,538户，此中持股数目前十名股东的持股情形如下：

　　本次发行的发行代价不高出剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权均匀数以及剔除最高报价后通过公然召募格式设立的证券投资基金、寰宇社会保证基金、基础养老保障基金、企业年金基金和职业年金基金、适宜《保障资金应用束缚想法》等规则的保障资金和及格境外投资者资金报价中位数、加权均匀数孰低值，故保荐人母公司设立的另类投资子公司长江证券立异投资（湖北）有限公司无需参加本次发行的策略配售。

　　本次发行担心排向发行人的高级束缚职员与中心员工资产束缚方案的策略配售，初始策略配售数目为 5,580,000股，占本次发行数目的 20.00%。按照最终确定的发行代价，本次发行的策略配售由其他参加策略配售的投资者构成，最终策略配售数目为 3,571,427股，占本次发行数目的 12.80%。初始策略配售数目与最终策略配售数目的差额 2,008,573股回拨至网下发行。

　　截至 2025年 9月 5日（T-4日），参加策略配售的投资者已足额缴纳策略配售认购资金。本次发行最终策略配售结果如下：

　　本次公然垦行股票 27,900,000股，占发行后总股本的比例为 25.36%，十足为公然垦行的新股，原股东不公然垦售股份。

　　（1）15.69倍（每股收益根据 2024年度经司帐师工作所凭据中邦司帐原则审计的扣除非通常性损益后归属于母公司股东净利润除以本次发行前总股本准备）；

　　（2）15.49倍（每股收益根据 2024年度经司帐师工作所凭据中邦司帐原则审计的扣除非通常性损益前归属于母公司股东净利润除以本次发行前总股本准备）；

　　（3）21.02倍（每股收益根据 2024年度经司帐师工作所凭据中邦司帐原则审计的扣除非通常性损益后归属于母公司股东净利润除以本次发行后总股本准备）；